PT: Cenário Simples De Hedge De Portfólio Spot

Cenário Simples De Hedge De Portfólio Spot

Para quem está começando no mundo das criptomoedas, a compra e venda direta de ativos digitais, conhecida como Noções Básicas De Negociação Spot Cripto, é o ponto de partida. Você compra Bitcoin ou Ethereum e se beneficia se o preço subir. No entanto, se você acredita que o mercado pode cair temporariamente, mas não quer vender seus ativos de longo prazo, você precisa de uma estratégia de proteção, ou *hedge*. É aqui que os contratos futuros entram em cena, oferecendo uma forma simples de balancear seu risco no Spot market.

Este guia explica como usar contratos futuros de forma básica para proteger (fazer *hedge*) seus ativos que você já possui no mercado à vista.

Por Que Fazer Hedge?

Fazer *hedge* não significa necessariamente tentar prever o futuro, mas sim proteger seu patrimônio contra movimentos de preço indesejados. Imagine que você comprou 1 BTC, mas leu notícias preocupantes sobre regulamentação, como Como Eventos Noticiosos Impactam Os Preços afetam o mercado. Você não quer vender seu BTC, mas teme uma queda de 10% nas próximas semanas.

Se você vender (abrir uma posição *short*) um contrato futuro equivalente a 1 BTC, você está essencialmente apostando que o preço cairá.

• Se o preço do BTC cair 10%: Você perde 10% no seu BTC à vista, mas ganha aproximadamente 10% na sua posição *short* no futuro. O resultado líquido é a proteção do seu capital inicial.
• Se o preço do BTC subir 10%: Você ganha 10% no seu BTC à vista, mas perde aproximadamente 10% na sua posição *short*. O resultado líquido é que você perdeu a oportunidade de ganho total, mas manteve o valor base do seu ativo protegido.

Essa proteção é uma das Estratégias Simples De Balanceamento De Risco mais comuns. É importante entender Entendendo a Diferença Entre Spot E Futuros para gerenciar essa operação corretamente.

O Conceito de Hedge Parcial

Muitos traders iniciantes acham que precisam cobrir 100% de suas posições *spot*. Isso é chamado de *hedge* total. No entanto, o *hedge* parcial é mais comum e flexível.

Suponha que você tem 5 ETH no *spot* e está preocupado com uma queda, mas ainda otimista no longo prazo. Você pode decidir proteger apenas 50% do seu risco.

1. **Posição Spot:** Você possui 5 ETH. 2. **Hedge Futuro:** Você abre uma posição *short* em um Futures contract equivalente a 2.5 ETH.

Se o mercado cair, você perde valor apenas sobre 2.5 ETH do seu *spot*, enquanto a posição *short* compensa essa perda. Se o mercado subir, você ainda se beneficia do ganho em 2.5 ETH do seu *spot*, perdendo apenas o potencial de ganho sobre os outros 2.5 ETH que estavam cobertos.

Para usar futuros, você precisa entender Introdução Ao Conceito De Margem Em Futuros e como a alavancagem funciona, mesmo que você use margem mínima para manter o *hedge*. Lembre-se sempre de considerar A Importância Do Tamanho Da Posição No Risco.

Usando Indicadores Técnicos Para Timing

Abrir um *hedge* no momento errado pode ser tão prejudicial quanto não abrir. Você não quer abrir um *short* futuro exatamente no fundo do mercado, apenas para ver o preço reverter e sua proteção virar prejuízo. Usamos ferramentas de Análise Técnica para ajudar a identificar esses momentos.

1. 1. 1. 1. 1. O Índice de Força Relativa (RSI)

O RSI mede a velocidade e a mudança dos movimentos de preço. Ele ajuda a identificar condições de Primeiros Sinais De Sobrecompra Com RSI ou sobrevenda.

• **Sinal de Hedge:** Se o seu ativo *spot* está em tendência de alta, mas o RSI atinge consistentemente níveis acima de 70 (sobrecompra), isso pode indicar que uma correção está próxima. É um bom momento para considerar abrir um *hedge short* parcial. Para mais detalhes, veja Usando O Indicador RSI Para Sinais De Venda.

1. 1. 1. 1. 2. Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de Convergência/Divergência de 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